蓝鲸新闻8月5日电，MSCI亚太指数上涨2%至273.49点。

《科创板日报》5日讯，环球晶董事长徐秀兰表示，半导体市场需求持续回温，既有12吋、8吋及6吋硅片产线几乎全面满载。公司正与多家客户洽谈新长约，范围不只涵盖存储，也延伸至逻辑、先进制程及特殊晶圆硅片。

半导体硅片供应商环球晶：硅片产线几乎全面满载 正与多家客户洽谈新长约

蓝鲸新闻8月5日电，MLCC概念反复活跃，风华高科逼近涨停，博迁新材、昀冢科技、国瓷材料、火炬电子、三环集团跟涨。消息面上，中国银河证券指出，受益于AI服务器和纯电动汽车需求高增长，高容MLCC需求高速增长、交期拉长。超高容MLCC非常紧缺，MLCC龙头小幅扩产备货超高容产品，但产能释放需要一年以上，超高容产品需求旺盛但供给受限的格局短期难以缓解。

MLCC概念反复活跃 风华高科逼近涨停



8月5日，围绕扩大内需和新质生产力的政策主线继续升温。国家发改委相关信息显示，“十五五”时期算力网建设将新增直接投资4万亿元；我国已形成8大国家算力枢纽、10个国家算力集群、3个算电协同发展区域的“8+10+3”算力空间布局。截至2026年3月，我国智能算力总规模达1882EFlops，在用算力中心标准机架达1445万架，超过70条算力大通道已建成。算力网与水网、新型电网、新一代通信网、城市地下管网、物流网共同构成“六张网”建设重点，有望成为稳投资、促转型的重要抓手。

政策规划落地有助于提升市场关注度，但从项目建设到企业盈利仍需时间验证。南方基金旗下司南投顾关注政策方向背后的产业趋势，通过组合配置承接中长期机会。

六张网建设提速+算力网投资扩容，南方基金旗下司南投顾关注政策主线的配置承接



8月4日，美股三大指数全线上涨，道指与标普500指数均创历史新高。截至收盘，纳指涨2.59%，标普500指数涨1.79%，道指涨1.71%。AI硬件概念股大幅走强，费城半导体指数涨6.55%。欧股三大股指全线上扬。商品市场方面，国际油价大幅下跌，WTI原油期货跌6.47%，收于75.14美元/桶；COMEX黄金期货涨1.07%，报4134.2美元/盎司。隔夜消息方面，美国拟起草禁令限制进口中国新型数据中心设备，AI算力军备竞赛持续升温，海外科技企业持续加码算力基础设施投入。

面对美股强势上涨与商品市场分化加剧的海外环境，南方基金旗下司南投顾以长远眼光和理性视角，通过多资产配置，力求在全球资产联动中关注不同类别的配置机会，平衡权益与商品之间的波动风险。

美股三大指数全线收涨，道指标普创历史新高，国际油价大幅下挫，南方基金关注全球资产分化下的配置平衡

蓝鲸新闻8月5日电，AI应用端反复走强，新开普、粤传媒、博彦科技涨停，三维天地、任子行、盈建科、初灵信息等涨幅靠前。消息面上，美国大数据与人工智能软件公司Palantir Technologies公布的第二季度业绩大幅超出预期，其营收同比增长近一倍，其中商业收入更是增长一倍有余。该股股价单日上涨29%，创两年多来最佳表现。

AI应用端反复走强 新开普等多股涨停

蓝鲸新闻8月5日电，国家海洋预报台发布海浪黄色警报。受今年第13号台风“白海豚”的影响，预计8月5日下午到6日上午，东海东部将出现5到8米的巨浪到狂浪区，近海海域海浪预警级别为黄色。提醒在上述海域作业的船只注意安全，沿海各有关单位提前采取防浪避浪措施。

国家海洋预报台发布海浪黄色警报

蓝鲸新闻8月5日电，巴西政府4日决定，不会派遣此前召回的驻阿根廷大使儒利奥·比特利返回阿根廷，并将巴西与阿根廷的外交关系降为代办级。

巴西降低与阿根廷的外交关系级别

蓝鲸新闻8月5日电，截至发稿，兆易创新(03986.HK)涨7.87%，澜起科技(06809.HK)涨5.33%。

港股存储芯片股走强 兆易创新涨近8%

蓝鲸新闻8月5日电，指数低开高走，创业板指拉升翻红，竞价低开近3.3%；科创50指数拉升涨近3%，半导体芯片股领涨市场。

创业板指翻红

蓝鲸新闻8月5日电，早盘超节点概念震荡反弹，紫光股份涨停，锐捷网络涨超10%，共进股份、星网锐捷、菲菱科思、浪潮信息、裕太微涨幅靠前。消息面上，银河证券研报称，当前Kimi K3已实现与多家国产算力平台的‌Day 0极速适配，拉动国产超节点的需求，进而推动产业链中服务器、交换机、光模块、液冷、电源等国产算力产业链环节配套需求。

超节点概念震荡反弹 紫光股份涨停

蓝鲸新闻8月5日电，玻璃基板概念表现活跃，沃格光电2连板，红星发展、京东方A、艾森股份、金瑞矿业、天承科技跟涨。消息面上，中信证券研报表示，持续看好先进封装将成为未来支撑高端芯片性能维持高斜率升级的重要路径，而玻璃基板则有望成为解决当前先进封装大尺寸化、高密高速升级、产出效率等瓶颈的重要工艺，有望进入加速成熟/放量阶段。

玻璃基板概念表现活跃 沃格光电2连板

蓝鲸新闻8月5日电，据报道，黑石集团与投资者已进行初步磋商，以评估对第二轮巨额债务融资方案的兴趣，用于支持Anthropic使用Alphabet旗下谷歌的芯片。据悉，一项初步方案为至少360亿美元的债务融资。如果最终规模接近360亿美元，将超过约两个月前由阿波罗和黑石安排的350亿美元债务融资。此前那笔融资用于支持Anthropic租用谷歌的定制芯片，是私募信贷市场史上规模最大的交易之一。

黑石据悉在筹划新一轮巨额融资交易 以支持Anthropic的芯片交易

蓝鲸新闻8月5日电，截至发稿，中国黄金国际(02099.HK)涨5.89%，灵宝黄金(03330.HK)涨3.69%，紫金矿业(02899.HK)涨1.69%。消息方面，国际金价延长涨势，目前处于4000美元上方。

港股黄金股走强 中国黄金国际涨近6%

蓝鲸新闻8月5日电，存储芯片概念震荡走高，时空科技涨停，恒烁股份、普冉股份、德明利、江波龙、北京君正、佰维存储跟涨。消息面上，据TrendForce集邦咨询最新存储器产业研究，由于DRAM供不应求格局将延续至2027年，而且原厂HBM4e的验证进度存在变量。

存储芯片概念震荡走高 时空科技涨停

蓝鲸新闻8月5日电，半导体设备板块继续走强，金海通2连板，长川科技、华峰测控、中微公司、盛美上海、拓荆科技涨幅靠前。消息面上，日前，SEMI（国际半导体产业协会）发布预测显示，全球半导体设备行业未来3年持续增长，2026年全球半导体制造设备销售额将达1659亿美元，同比增长23.2%，创历史新高，2028年有望升至2295亿美元，实现连续五年增长。

半导体设备板块继续活跃 金海通2连板

蓝鲸新闻8月5日电，据印尼气象、气候和地球物理局发布的报告，当地时间8月5日3时16分，印尼北马鲁古省哈尔马赫拉岛西北114公里处海域发生5.6级地震，震源深度25公里。

印尼北马鲁古省附近海域发生5.6级地震

蓝鲸新闻8月5日电，CRO概念延续强势，百花医药2连板，义翘神州涨超10%，药明康德、凯莱英、昭衍新药、康龙化成、益诺思跟涨。消息面上，药明康德近日公告，公司全面上调2026年全年业绩指引。预计2026年公司整体收入由人民币513亿-530亿元上调至人民币585亿-605亿元，持续经营业务收入同比增速由18%-22%上调至35%-39%。

CRO概念延续强势 百花医药2连板

蓝鲸新闻8月5日电，算力租赁概念反复活跃，利通电子触及涨停，高乐股份、行云科技、宏景科技、汉鑫科技、润建股份跟涨。消息面上，媒体报道，近日，全球多模型聚合平台OpenRouter发布最新一周AI大模型调用量榜单，排名前五的产品全部由中国企业研发。在全球最大的AI开源社区HuggingFace上，我国开源模型累计下载量居全球首位。

算力租赁概念反复活跃 利通电子触及涨停


 
截至2026年8月4日收盘，新能源ETF南方(516160)换手5.56%，成交2.12亿元，跟踪标的指数中证新能源指数(399808.SZ) 涨1.40%。
 
8月3日《新型电力系统建设"十五五"规划》落地，标志着新能源行业从"补贴驱动"向"系统化建设"阶段正式切换。规划明确"十五五"期间能源投资超20万亿元，其中电网、储能、充换电基础设施成为三大核心增量方向，上半年三者投资同比分别增长13.5%、21.8%和74.3%，储能增速尤为突出。从产业基本面看，新能源各子板块呈现"量利齐升"的特征。锂电产业链半年报业绩大面积预增，储能需求持续释放成为行业最大增量；新能源汽车7月销量数据分化加剧，反映行业从"总量增长"转向"份额争夺"阶段。光伏领域"反内卷"政策组合拳持续推进，市场监管总局直接介入价格合规指导，叠加成本核算团标发布，行业竞争范式正从"拼价格"向"拼质量"转变。展望后市，三条线索值得重点关注：一是固态电池和钠离子电池产业化进入实质落地期，多家企业下半年有产能释放和定点验证节点；二是算电协同硬性约束下，数据中心配储渗透率有望快速提升，储能系统成长空间打开；三是光伏产能出清加速叠加终端放量，供需格局存在改善预期。新能源ETF南方（516160）覆盖新能源全产业链，配置价值值得关注。

“十五五”规划落地引领系统化建设，南方基金旗下新能源ETF南方(516160)跟踪标的指数中证新能源


 
截至2026年8月4日收盘，科创芯片ETF南方(588890)换手7.47%，成交2.40亿元，跟踪标的指数上证科创板芯片指数(000685.SH) 涨5.34%。
 
科创芯片ETF南方（588890）基金经理李佳亮最新观点：
7月以来半导体板块回调主要因素有：1） 海外科技股抛售，特别是韩国去杠杆行情引发市场避险情绪，2）前期板块拥挤度较高，资金去了“人少的地方”，3）市场对于AI资本开支是否可持续存疑。上述扰动的部分出清，正提高修复的概率，板块中长期高景气度不变。华泰证券指出，韩国的杠杆风险整体已消减大半，但尾部风险尚未完全出清。我们预计韩股去杠杆进程对A股的扰动将逐渐减弱。
海外方面，近期北美云厂商公布的财报显示虽然自由现金流有所下滑，但收入明显提速，在手订单快速增长且盈利能力保持稳定，大幅减缓市场对于AI Capex巨额投入可持续性的担忧。更重要的是，大规模AI投资尚未导致云业务盈利能力明显下滑。微软智能云经营利润率维持在约41%，AWS和谷歌云经营利润率分别达到约39%和35.6%。这表明，Token使用量和企业AI付费需求增长，正在帮助云厂商提高算力利用率并摊薄基础设施成本。
国内方面，在全球供应链重构及自主可控需求持续提升的背景下，国内晶圆制造、存储及特色工艺产线加速推进，设备国产化率不断提升，国产设备厂商正由成熟制程向先进制程逐步突破，市场份额有望持续提升。从产业基本面看，国产存储涨价、国产算力迭代及半导体中报业绩亮眼等因素，均显示半导体行业长期向好逻辑未改。综合来看，A股国产算力板块正处于政策面向好、国产替代加速、海外情绪修复的交汇窗口，建议关注国产算力的代表指数产品——科创芯片ETF南方(588890.SH)。

海外情绪修复叠加国产替代加速，南方基金旗下科创芯片ETF南方(588890)跟踪标的指数上证科创板芯


 
截至2026年8月4日收盘，自由现金流ETF南方(159232)换手7.29%，成交1.88亿元，跟踪标的指数中证全指自由现金流指数(932365.CSI) 跌0.55%。
 
8月4日，A股市场高开高走，上证指数上涨0.33%，深证成指上涨3.25%，创业板指大涨5.64%。盘面上，CPO、半导体设备、创新药等科技成长方向领涨，银行、保险及部分消费板块表现偏弱，市场风格向高弹性资产集中。自由现金流ETF南方（159232）下跌0.75%，成交额1.88亿元，在短期成长板块强势反弹的环境下表现相对承压。资金面上，产品近五个交易日净流入1.04亿元。在市场波动加大、风格快速轮动的阶段，自由现金流因子强调企业真实现金创造能力和经营质量，相较单纯成长预期驱动的资产，具备更强的基本面约束和估值纪律。短期相对表现受风格影响，但其中长期配置逻辑并未发生明显变化。

市场风格切换成长占优，短期承压不改配置逻辑，南方基金旗下自由现金流ETF南方（159232）跟踪标的


 
截至收盘，恒生科技指数报4885.61点，上涨0.21%；港股通互联网指数报794.89点，涨0.17%；香港科技指数报1621.91点，涨0.47%。
 
昨日港股震荡整固，硬科技与半导体走强，新能源车方向拖累指数；南向资金今日延续净买入，平台科技股持续承接买盘，夏季淡季成交清淡。办公Agent主线仍在发酵，头部互联网平台旗下企业级Agent产品QwenWork昨日开启公测、整合旗下三大智能体并将内置协同办公入口。国信证券8月策略指出，AI落地稳步推进，互联网板块重新进入布局良好阶段，7月恒生科技指数上涨5.1%，当前PE-TTM约25.7倍，估值合理。
 
相关产品： 恒生科技ETF南方（520570），场外联接基金：A类：020988；C类：020989。港股通互联网ETF南方（520650），场外联接基金：A类：026554；C类：026555。香港科技ETF南方（159747）。

AI应用商业化提速，南方基金旗下恒生科技ETF南方（520570）从估值修复走向空间打开


8月5日，港股创新药板块强势反弹。国证港股通创新药指数（987018）收报1736.52点，涨1.01%。港股通创新药ETF南方（159297）紧密跟踪该指数，成交额约2.62亿元，换手率9.71%。
 
消息面上，产业链龙头企业半年报大幅超预期，营收、净利润增速显著上修，全年业绩指引同步大幅上调，带动CRO/CDMO及创新药产业链估值整体走强，成为今日反弹核心催化。出海方面，2026年1—6月我国创新药对外授权交易总额约1100亿美元，已达2025年全年总额的八成，再创历史新高，出海动能持续兑现为业绩确定性。政策方面，《2026年版国家基本药物目录》将于9月1日起正式实施，首次纳入多类前沿创新药品种。在龙头业绩验证、出海放量与政策落地三重利好共振下，港股创新药板块估值修复行情有望延续。

产业链龙头半年报大超预期，南方基金旗下港股通创新药ETF南方（159297）标的指数强势反弹


 
截至2026年8月4日收盘，创业板人工智能ETF南方(159382)换手13.22%，成交2.67亿元，跟踪标的指数创业板人工智能指数(970070.CNI) 涨9.39%。
 
南方基金创业板人工智能ETF南方（159382）基金经理潘水洋认为：
7月以来科技板块的调整更多是拥挤交易的修正，短期情绪的扰动不改产业景气向上趋势。中信证券指出，全市场科技类ETF在过去一个月下跌日净申购合计约1159亿元，给相关板块提供了流动性支持。政策方面，国务院修订发布《集成电路布图设计保护条例》，保护集成电路布图设计专有权，鼓励集成电路技术创新，促进科学技术发展。产业层面，中国信通院报告显示，2025年我国人工智能产业规模超1.2万亿元，同比增长40%。海外方面，受美伊谈判相关消息影响，美股市场做多情绪受到明显提振。隔夜美股云计算股集体上涨，市场对AI资本开支的定价逻辑正在转变。近期北美云厂商集中披露的财报，部分回应了市场对AI资本开支可持续性的关切。云业务收入普遍加速增长，为高强度资本投入提供了需求端的业绩印证；管理层对投资盈亏平衡时点亦给出趋于明确的判断。我们认为在该背景下，AI集群规模将进一步扩张，光互联作为集群网络的重要环节，有望在GPU配比提升、端口速率升级和“光进铜退”三重因素下持续高速增长，看好光通信板块中长期景气度。

产业景气向上叠加海外情绪提振，南方基金旗下创业板人工智能ETF南方(159382)跟踪标的指数创业板


 
截至2026年8月4日收盘，红利低波50ETF南方(515450)换手1.14%，成交2.23亿元，跟踪标的指数标普中国A股大盘红利低波50指数(SPCLLHCP.SPI) 跌2.26%。
 
连创新高后、红利消化性价比。随着海外硬科技连日企稳反弹，国内科技成长超跌后有所跟随，前期持续强势的红利资产短期消化整理。事实上，本轮红利短期之内迅速修复，在近期连创历史新高，表明资金重新聚焦经营稳健且稳定高分红的板块；不过短期快速上行的背后同样凝结部分获利需求，指数换手率达到近1年的峰值区域，价值相对成长的风格偏离度也上穿2倍标准差，均说明目前红利板块的情绪和拥挤度较高，交易型投资者需关注其短期性价比。向后看，我们构建的红利温度计显示现阶段红利低波指数处于温度较高区间，短期内红利相对收益节奏需要观察。不过目前市场波动率仍处高位，后续将迎来中报密集披露窗口，红利仍可扮演资产配置压舱石角色、降低组合波动，投资者可关注性价比消化后的配置机遇。红利低波50ETF南方（515450.SH）跟踪标普中国A股大盘红利低波50指数，指数股息率4.3%，行业分布均衡、先比同类显著超配大消费板块，具备差异性。

短期调整不改压舱石属性，南方基金旗下红利低波50ETF南方(515450)跟踪标的指数标普中国A股大

蓝鲸新闻8月5日电，恒生科技指数延续上涨，涨幅扩大至1.0%，现报4937.78点。

蓝鲸新闻8月5日电，企查查APP显示，近日，沈阳正芯半导体科技有限公司发生工商变更，新增国家大基金三期旗下国投集新（北京）股权投资基金（有限合伙）、金石成长股权投资（杭州）合伙企业（有限合伙）等为股东，同时，注册资本由10万元增至约1134万元。企查查信息显示，该公司成立于2025年3月，法定代表人为郑广文，经营范围包括超导材料销售、超导材料制造、电子产品销售等。

国家大基金三期等入股正芯半导体

蓝鲸新闻8月5日电，市场焦点股传智教育（7板）高开9.94%，算力租赁概念股美利云（12天7板）高开3.43%、润建股份（3天2板）高开3.59%，电网设备板块顺钠股份（9天6板）平开、风范股份（2板）竞价涨停，电力股新能股份（10天6板）高开8.38%，机器人概念股明新旭腾（7天5板）低开1.44%、天娱数科（3板）低开4.70%，摘帽的东晶电子（9天5板）低开2.29%、神雾节能（4板）低开3.05%，AI应用概念股恒银科技（3板）高开3.32%。

竞价看龙头

蓝鲸新闻8月5日电，早盘CPO概念大幅低开，中际旭创低开近14%，新易盛跌超10%，剑桥科技、东山精密、源杰科技、长光华芯、天孚通信均跌超6%。